Saudi Aramco планирует продать 0,5% своих акций частным инвесторам — гражданам Саудовской Аравии, иностранцам, имеющим на это право, и гражданам стран Персидского залива — в рамках рекордного в истории первичного публичного размещения акций самой прибыльной компании.
Процент, выделенный частным акционерам, был впервые официально подтвержден в официальном проспекте эмиссии для размещения акций на Тадавульской фондовой бирже, наряду с большим объемом информации о крупнейшей в мире нефтяной компании. При 200 миллиардах акций Aramco, находящихся в государственной собственности, сумма, направленная на частных акционеров, составит 1 миллиард акций.
658-страничный документ был представлен на веб-сайте Управления рынков капитала (УРФК) — саудовского регулятора — поздно вечером в субботу, после одобрения УРФ IPO на прошлой неделе. В нем по-прежнему отсутствует важная информация о продаже, такая как общий процент компании, которая будет продана, уровень, на котором акции будут стоить, и оценка общей стоимости OF Aramco.
Но проспект эмиссии будет обсуждаться частными инвесторами и иностранными инвестиционными институтами, которые будут взвешивать, стоит ли инвестировать в самую прибыльную компанию в мире и сколько средств они выделяют на IPO. Если IPO пройдет на ранее намеченных уровнях, то вполне может превзойти предыдущий рекорд по продаже акций — $25 млрд. акций Alibaba на Нью-Йоркской фондовой бирже.
Руководство компании Aramco, банкиры и другие инвестиционные консультанты отправятся в кругосветное путешествие по Саудовской Аравии, странам Персидского залива и международным инвесторам, чтобы оценить поддержку IPO — процесса, известного как «книгостроение», после чего будут определены окончательные финансовые аспекты предложения.
Бронирование начинается 17 ноября для обоих траншей инвесторов и заканчивается 28 ноября для индивидуальных инвесторов и 4 декабря для инвестиционных организаций. Частные инвесторы, которые приобретут акции IPO и будут держать их в течение шести месяцев после начала торгов в декабре, получат бонусные акции на общую сумму до 100 акций, говорится в проспекте эмиссии.
Правительство Саудовской Аравии, которое в настоящее время владеет этими акциями, обязалось не продавать их в течение шести месяцев после начала торгов, и Aramco не может выпускать больше акций в этот период. Хотя IPO на данном этапе проводится только на тадавульском рынке, правительство заявило, что в будущем может рассмотреть возможность продажи акций на иностранной фондовой бирже.
В проспекте также признается, что «иностранные стратегические инвесторы» являются источником потенциального спроса на IPO, открывая возможность того, что крупные иностранные инвестиционные фонды в Азии или других странах захотят принять участие в размещении акций. Высказывались предположения, что китайские финансовые группы, а также фонды национального благосостояния в других странах ССЗ могут быть заинтересованы в этом.
В проспекте эмиссии также содержится подробная информация об оценке компанией Aramco роста спроса на ее основную сырую нефть, а также данные о запасах нефти, нефтеперерабатывающих мощностях и процедурах корпоративного управления Королевства. Как и во всех проспектах эмиссии акций, проводится детальный анализ рисков, связанных с инвестированием в акции.